종합 매수 콜 : 주식 매수, 풋 매수

차 바니 씨가 Boltztrade의 주가에 대해 낙관적이라고 생각한다고 가정 해 보겠습니다. 그래서 그는 Boltztrade의 일부 주식을 사지 만 만약 그가 틀렸고 Boltztrade의 주가가 떨어질 수 있다면 그는 손실을 입어 그가하는 일을 최소화하기 위해 Boltztrade의 풋 옵션을 매수하여 그가 자신의 특정 가격으로 주식을 구입했습니다.

이 옵션은 그가 주식을 매수 한 행사가 (At The Money (ATM)) 또는 행사가 (Out The Money (OTM))보다 약간 낮습니다. 주가 상승의 경우 Mr. Chavani는 가격 상승의 모든 혜택을 받게됩니다. 주가 행사 풋 옵션 가격이 하락한 경우 (매도 권)

기본적으로 풋 옵션이 추가 손실을 막기 때문에 이러한 방식으로 손실을 제한 한 것이 기본적으로, 가격 상승에 따른 손실 (옵션 프리미엄 가격)이 제한되고 이익이 무한한 전략입니다. 이 전략의 결과는 콜 옵션과 유사하므로 합성 콜이라고합니다. 그러나 여기서 전략은 매수 콜 옵션이 아닙니다. Chavani 씨는 가격 상승, 배당금, 보너스 권리 등을 목적으로 기초 주식에 대한 노출을 취하는 동시에 불리한 움직임에 대한 조치를 취했습니다. 단순 콜 옵션 전략에서 투자자는 기초 자산을 보유하지 않습니다. 투자자는 기초 주식의 가격 변동을 이용합니다.

사용시기 :

소유권이 주식이지만 투자자가 하락 위험에 대해 우려하는 경우. 전망은 보수적으로 낙관적입니다.

위험 :

손실은 행사가 + 풋 옵션 프리미엄-풋 행사가로 제한됩니다.

손익분기 점 :

풋 행사 가격 + 풋 프리미엄 + 주가-풋 행사 가격

* Breakeven point는 Mr. Chavani가 손익분기 점을 위해 풋 옵션 가격 + 행사 가격의 비용을 회수해야합니다.

예 :

Boltztrade는 2018 년 4 월 21 일에 4000 루피입니다.

Mr.Chavani는 Boltztrade의 주식 100 주를 매입합니다.

또한 볼츠 트레이드에 풋 옵션 100 풋 옵션을 행사 가격 3900에 프리미엄 Rs.150로 매수했습니다.

순 차변 : 매수 주식 + 매입 풋 옵션 프리미엄,

4000+ 150 = 4150

415000 (순 이체 * 주식 수 (100))

최대 손실 : 주가 + 풋 옵션 프리미엄-풋 행사 가격

4000 + 150-3900

25000 (최대 손실 * 주식 수 (100))

최대 이득 : 무제한

손익분기 점 : 풋 옵션 프리미엄 + 행사 가격.

150 + 4000

415000 (손익분기 점 * 주식 수 (100))

다음 표의 모든 숫자와 표를 기반으로 그린 ​​그래프를 살펴 보겠습니다.

희망합니다 !!